变革一年后，阿里赌注抬升

摘要： 电影网讯月日下午全国政协*员小组会议后政协*员靳东接受采访时表示他今年的一个提案就是围绕数字平台立法一方面这是为了更好保护未成年人另一方面在短*直播普及的时代对平台规范也需要更多思...

1905电影网讯 3月5日下午，全国政协*员小组会议后，政协*员靳东接受采访时表示，他今年的一个提案就是围绕“数字平台立法”。一方面，这是为了更好保护未成年人；另一方面，在短*、直播普及的时代，对平台规范也需要更多思考。他再次提及“假靳东”事件，“去年年底上海抓获了7个，而且也都判了刑，我对...

变革一周年了，阿里毫无疑问还处于调整期。

这点从股价的变化就可以看出来。

2023年3月28日，当时的阿里董事会主席兼首席执行官张勇发布全员信，启动“1+6+N”改革。前一天阿里美股的收盘价是86.12美元，而2024年3月27日阿里美股的收盘价是71.59美元。

阿里美股股价

阿里这一轮24年发展史上力度最大的变革始于张勇“自我否定”的“拆中台”，但随后被接替他的吴泳铭修正为“增强核心”。

分拆成功从前的典型案例是京东，但它在阿里变革一周年的股价也从39.78美元，跌到了27.23美元。跌幅比阿里还大。

而抖音、拼多多，甚至国际上的亚马逊，则都在集中化。

这就是阿里改革大转向背后的原因。

站在一周年的起点看，阿里内部拥有哪些“新生”力量呢？

一、核心业务

“一拆六”本身其实也隐含着“抓大放小”的意图，在阿里云、淘天、本地生活、菜鸟、国际电商和大文娱等六大业务集团之外的“N”公司，包括盒马、飞猪、羚羊等都被允许“自生自灭”。

但阿里现在无论对内对外已经不提“1+6+N”。

因为重新掌权的阿里元老们显然认为这样的改革还不够聚焦，于是吴泳铭在2023年11月16日的业绩电话会上提出“阿里将根据市场规模、商业模式及产品竞争力，梳理既有业务的优先级，定义核心业务与非核心业务。”

这在当时就给所有投资者和阿里员工都留下了一个疑问：什么才是阿里的核心业务？

答案很快呼之欲出：吴泳铭同时兼任CEO的淘天和阿里云，以及他提到的第一批四大战略级创新业务1688、闲鱼、钉钉和夸克都毫无疑问是核心。

六大集团剩下的几个还有核心业务吗？

种种迹象表明国际数字商业集团也是。

阿里最新公布的2023年四季度财报显示，营收同比增长44%的国际商业无疑是整个集团最大的亮点。

在聚焦核心战略开始执行后，阿里首先恢复了淘天和国际数字商业集团之间的人员自由流动。

这其实就是为了方便重新成为阿里最年轻合伙人不久的蒋凡，他可以更自如地从淘天带走用得顺手的人。

淘天是蒋凡的老部队。他在两者合并前的2019年就成为双料总裁，一直干到了2022年。

在过去两年，原淘宝逛逛负责人魏萌、淘天原财务负责人李发光、淘天原天猫服饰负责人陈曦等淘天骨干都纷纷出海投奔了蒋凡。

除了国际商业集团，此前在港交所提交了上市申请的菜鸟也在3月26日被官宣了“核心业务”的身份。

公告同时撤回了菜鸟的上市申请，并宣布以37.5亿美元收购少数股东和员工的股份，解除了此前甚嚣尘上的舆论危机。

无论是增速放缓的国内业务，还是代表着未来的国际业务，菜鸟都不得不依赖阿里电商的发展。

附属于核心，自然也变成了核心业务。

同时，从阿里*透露的信息看，贯穿这些核心业务的是AI。

去年11月，首次作为阿里巴巴集团CEO出席财报电话会的吴泳铭，宣布了未来十年的三大方向：技术驱动的互联网平台业务、AI 驱动的科技业务和全球化的商业网络。

马云在去年11月末拼多多市值超过阿里的时候，也在内网提到“AI电商时代刚刚开始”。

然而，这一轮基于大语言模型的AI的确能提升生产力，但商业模式很难说已经跑通，也缺乏杀手级的C端应用。

AI的确有可能提升商家制作电商内容的能力，也能更精准地和消费者完成匹配。但这样的提升足以阻碍拼多多前进的脚步吗？

于是，技术之外，电商作为阿里核心中的核心，还全面打响了流量争夺战。

1688在上个月底启动了全面入淘，争夺C端流量；淘宝直播在3月28日的内容电商大会上宣布，直播电商用户增长100%，GMV增长80%；闲鱼线下开店，章小蕙入淘……

只有电商稳住，阿里才能稳住。

二、同源不同命

那核心以外呢？

本地生活集团董事长兼饿了么CEO俞永福将在3月31日退休，这给阿里本地生活的核心身份打上了一个问号。

吴泳铭还宣布了饿了么和高德新任的四位董事长和CEO人选。

高德一二号位还是原先的刘振飞和郭宁，只是扶正成为了董事长和CEO。

这俩人都是70后，看似不符合阿里目前用人年轻化的趋势。但他们在俞永福的带领下，先是在地图市场超越百度跃居第一，然后又利用监管带来的短暂时间窗口，用一年半的时间拿下了网约车市场30%的市场份额。

左：滴滴打车，右：高德打车

这充分说明，吴泳铭还是看重即战力的。

所以，高德应该是当之无愧的核心业务。

饿了么就不好说了。

虽然阿里方面在今年2月7日的最近一次财报电话会上否认了“出售饿了么”的传闻，但用词仅仅是“一个‘近场’很重要的资产”，听起来离“核心”还是有距离的。

虽然和高德一样同为本地生活集团两大核心业务，但被美团持续压制的饿了么的市场地位却着实尴尬。

从人员任用上看，新任CEO韩鎏是1988年生人，符合年轻化的潮流。但董事长吴泽明同时兼任着阿里集团CTO、淘天集团CTO和本地生活集团CTO，饿了么这个职位对他来说只属于可有可无。

阿里真正要发力的核心业务不太会做出这样的分散部署。

看看身兼淘天董事长和CEO，还有阿里云董事长和CEO的阿里巴巴集团CEO吴泳铭，再看看身兼国际数字商业集团董事长和CEO的蒋凡。

这才是核心业务应该有的样子。

饿了么的COO 谌伟业也在去年底被吴泳铭调到了淘天，负责淘宝事业部、淘天商家平台部、客户满意部。

干将优先供应淘宝，饿了么的地位可想而知。

三、回归互联网

原属于本地生活集团“飞高了”三大业务之一的飞猪，在一年前“一拆六”的时候被划归为“N公司”。

这是因为飞猪决定由轻做重，从撮合交易转向履约服务。

决心是好的，毕竟美团在本地生活领域将58边缘化的案例就说明，轻不如重。

之所以飞猪或者说它背后的阿里迟迟不能下这个决心，还是因为做重需要追加更多的资源。

做重虽好，但追加了又做不成还不如不做。

这么看，阿里现在的战略是在回应马云提出的“回归互联网”。

业务重的阿里N公司还有盒马。

盒马创始人兼CEO侯毅和俞永福同样离任了。

新任CEO严筱磊原来是盒马的CFO，上来的任务就是降本增效、追求盈利。虽然盒马辟谣了出售给中粮集团的传闻，但据晚点 LatePost报道，盒马一直在积极引入新的战略投资方。

盒马是张勇新零售的标杆，即使在2021年推行经营责任制自负盈亏后依然获得了不少来自集团的资源支持，部分运营成本和采购成本都会得到补贴。

在去年初宣布盒马将在未来6到12个月内上市的时候，阿里在这个项目上已经摸索了8年了。

现在看来，探索还远未结束。

为了发力与山姆竞争，盒马将SKU从5000多减少到2000多，并从2月18日开始在北京、南京和长沙三地试点线上线下全品类20%的降价。

但在去年11月16日的阿里财报宣布了盒马IPO暂缓的消息。

这背后最大的原因在于，盒马目前的估值已经从2022年的100亿美元降到了37亿美元。

在本地零售领域，阿里的力量相当分散。此前，淘鲜达和淘菜菜合并成了淘宝买菜。但淘天中的天猫超市、淘宝买菜，本地生活集团中的高德、饿了么、口碑，加上盒马都在这个拥挤的市场里。

如果不能实现整合，那么盒马作为非核心业务被放弃也不是不可能。毕竟在最近一次的财报会上，阿里方面表示，“如果剔除高鑫零售、盒马及银泰这类有实体零售运营的业务，阿里不管是收入还是经调整 EBITA 率都会有更好的表现”。

据虎嗅报道，高鑫零售、银泰都在阿里的出售清单上，此前大润发与盒马也确实打包向中粮询过价。

放弃线下业务能让阿里轻装上阵，之所以对饿了么犹豫不决则关乎趋势。抖音和美团的本地生活鏖战似乎说明这里还是有机会的。

为了拿到这个机会，就要做好直播，而这一切最终还是归结于做好电商。

而做好电商则取决于AI的押注，如果效果不好，则牵一发动全身，这就是all in的代价。

可以肯定的是，阿里必将迎来新一轮变革。